ОЦЕНКА ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ (ЛИКВИДНОСТИ) ПРЕДПРИЯТИЯ

ОЦЕНКА ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ (ЛИКВИДНОСТИ) ПРЕДПРИЯТИЯ.

Платежеспособность субъекта хозяйствования - важ­нейший показатель, характеризующий его финансовое состояние. Ее определяют по данным баланса на основе характеристики ликвидности оборотных активов, т. е. времени, необходимого для превращения их в денежную наличность как источника средств для погашения кратко­срочных обязательств субъекта хозяйствования.

Наиболее обобщающим показателем платежеспособ­ности выступает общий коэффициент ликвидности (Кл.о.) или покрытия. Его рассчитывают как отношение суммы оборотных активов (итог раздела II актива плюс раздел 111 актива минус стр. 300 баланса) к сумме краткосрочных обязательств субъекта хозяйствования (итог раздела III пассива баланса минус ссуды для работников).

У предприятия Кл.о. на начало года был равен 1,03 = - (65 179 : 63 248), а на конец 1,19 = (302 249 : 253 401). Оптимальное значение этого показателя (3, но не ме­нее 1) свидетельствует о минимальном уровне платеже­способности предприятия.

Для определения возможности быстрого осуществле­ния расчетов (погашения обязательств) рассчитывают коэффициент быстрой (абсолютной) ликвидности (K^J как отношение наиболее мобильной части оборотных средств - денежных средств и краткосрочных финансовых вложений (ценных бумаг) - к краткосрочным обязатель­ствам.

Этот показатель у предприятия на начало года соста­вил 0,08 (4935 : 63 248), а на конец 0,03 (7965 : 253 401). Его значение признается теоретически достаточным, если оно превышает 0,2-0,25. Отсюда можно сделать вывод, что быстро рассчитываться со своими партнерами предприятие не имеет никакой возможности, так как при зна­чительном росте кредиторской задолженности за год не­значительный уровень абсолютной ликвидности на начало года (0,08) снизился на конец года до 0,03 и составил лишь 15 % от его теоретического значения.

Если на покрытие краткосрочных обязательств моби­лизовать дебиторскую задолженность, можно получить

так называемый промежуточный коэффициент ликвид­ности (Кл.п.). Он равен частному от деления величины де­нежных средств, краткосрочных финансовых вложений и расчетов с дебиторами на сумму краткосрочных обяза­тельств субъекта хозяйствования. Теоретически оправ­данные значения этого коэффициента составляют 0,7-0,8.

На начало отчетного года предприятие имело проме­жуточный коэффициент ликвидности 0,7 (44 597 : 63 248), т. е. почти на уровне его теоретически признанного значе­ния. На отчетную же дату он увеличился до 0,8 (204 718 : : 253 401) и стал соответствовать принятым критериям.

Выполненные расчеты коэффициентов, характери­зующих платежеспособность (ликвидность) предприя­тия, обобщены в табл. 39.

Приведенные в табл. 39 данные свидетельствуют о минимальной возможности обеспечения предприятием платежей по своим краткосрочным обязательствам. Руко­водству предприятия необходимо принять меры к перево­ду в денежные средства значительных остатков производ­ственных запасов и суммы дебиторской задолженности, обеспечить расчеты с кредиторами.

Обобщая результаты произведенного анализа, можно сделать вывод, что финансовое состояние предприятия является неустойчивым и имеет тенденцию к ухудшению, о чем свидетельствуют низкий уровень коэффициента не­зависимости, т. е. недостаточности собственных средств в покрытии имущества, отвлечение значительных финан­совых ресурсов на формирование запасов товарно-материальных ценностей, особенно в дебиторскую задол­женность.

В связи с этим для укрепления финансового со­стояния предприятия необходимо принять меры к по­вышению доли собственных средств в покрытии иму­щества до 50 % его стоимости, снижению запасов то­варно-материальных ценностей до минимальных по-

Таблица 39

Показатели, характеризующие платежеспособность предприятия

требностей и взысканию дебиторской задолженности. Это позволит мобилизовать финансовые ресурсы, не­обходимые для обеспечения платежеспособности предприятия, т. е. погашения краткосрочных обяза­тельств перед кредиторами.

Изложенная методика экспресс-аудита и оценки финансового состояния может быть использована субъектами хозяйствования независимо от формы соб­ственности и характера предпринимательской деятель­ности

Практические задания и ситуации

На основании информации, представленной в годовой бухгал­терской отчетности за 1994 год комбината хлебопродуктов, про­вести экспресс-аудит баланса и оценку финансового состояния предприятия, используя теоретический материал главы 13

Форма № 1 за ЗКУД

БАЛАНС ПІДПРИЄМСТВА на 1 січня 1995 р.

Підприємство Комбінат хлібопродуктів

Територія

Форма власності орендна

ДОВІДКИ

Керівник

Головний бухгалтер

УТВЕРЖДЄНО

Минфином Украиньї

по согласованию с Минстатом Украині

 для годовой отчетности 1995 г.

ЗВІТ

про фінансові результати та їх використання за______ 199.Р.

Форма № 2   за ЗКУД ______

 Дата (рік, місяць, число)______

Підприємство Комбінят хлібопродуктів                                                                                             за ЗКПО ______

Територія                                                                                                                                               заСПАТО ______

Форма власності                                                                                                                                      за ЗКФВ ______

Орган державного управління                                                                                                            за СПОДУ ______

Галузь (вид діяльності борошно-мельна                                                                                           за ЗКГНГ _______

Одиниця виміру, млн укр. крб.                                                                                             Контрольна сума _______

І. ФІНАНСОВІ РЕЗУЛЬТАТИ

II. ВИКОРИСТАННЯ ПРИБУТКУ

III. ПЛАТЕЖІ ДО БЮДЖЕТУ

Керівник

Головний бухгалтер

Пояснительная записка

к отчету за 1994 г по коллективному предприятию "Хлебопродукт"

I. Выполнение плана производства

План производства за 1994 г выполнен

                       Единица      План       Фактически    % измерения

Мука пшеничная сортовая  всего                      т            88 500            89 588              101,2

в том числе из госресурсов                                  т            86 600            89 361              103,2

   Крупа гречневая — всего                                  т            53 000            55 528              104.8

в том числе из госресурсоо                                  т            51 200            54 720              106,9

   Товарная продукция                                    млн. крб       595 000          599 675            100,8

Среднесуточная производительность

мельница —            480,0 т (сутки по плану) 500 т/сутки

крупозавод —           363,2 т (сутки по плану) 360 т/сутки

Сверхплановые простои

мельница - 328 ч, в том числе технические причины - 177 ч, от­сутствие электроэнергии - 11 ч, отсутствие места складирования отрубей - 51 ч, технологические причины - 89 ч, крупозавод -21 ч, в том числе отсутствие пара - 5 ч отсутствие места склади­рования крупы - 16 ч

II. Выполнение плана по труду

В целом на комбинате численность персонала 458 чел. из них промышленно-производственного персонала - 410 чел

Среднемесячный доход на одного работающего за 1994 г со­ставляет 4 909 000 крб с учетом сумм персонифицированной при­были направленной на выкуп предприятия, среднемесячная зара­ботная плата - 3 339 000 крб.

III. Себестоимость готовой продукции

Затраты на 1 крб товарной продукции составляют 0,85 крб , в том числе материальные затраты - 0,77 крб

IV. Финансовые результаты

Прибыль за 1994 г - 151 204 млн. крб

Дебиторская задолженность 161 216 млн. крб , в том числе за недостачу крупы и муки 571 млн. крб

Непроизводственные затраты составляют 40 млн. крб , в том числе за увечье ha предприятии - 35 млн. крб , штраф за простой вагонов - 5 млн. крб Уплачено штрафов за просрочку платежных  требований - 3476 млн. крб

Директор комбината                                      И. /7. Шведов

Главный бухгалтер                                        В. Т. Свиридова

Главный экономист                                       Г. В. Воробьев