Содержание и последовательность проведения финансового и управленческого анализа. Проблемы их проведения

Содержание    и    последовательность    проведения    финансового и управленческого анализа. Проблемы их проведения

В рыночной экономике система бухгалтерского учета в масштабе предприятия подразделяется на финансовый учет и управленческий учет. Соответственно анализ хозяйственной деятельности также можно подразделить на финансовый и управленческий анализ. Но такое разделение несколько

условно, так как оба вида анализа взаимосвязаны, дополняют друг друга информацией.

Производство-Внутренние       -      Решения   -     Информация по вопросам проблемы                                             управления

Рис. 1. Управление как процесс.

Данные   финансового   анализа   используют   внешние   пользователи для оценки инвестиционной привлекательности и доходности предприятия.

Управленческий анализ направлен на выработку управленческих решений в   интересах    собственников    и    администрации    предприятия. Информация, полученная в процессе проведения управленческого анализа, является внутренней.

Сущность управленческого анализа состоит в информационном обеспечении для принятия управленческого решения. Для этой цели необходимо использовать как производственные, так и финансовые показатели,

т.е. управленческий анализ использует внешнюю финансовую отчетность (бухгалтерскую), необходимую для принятия партнерами предприятия решений, связанных с деятельностью предприятия.

В содержание внешнего финансового и внутреннего управленческого анализа входит комплексный экономический анализ деятельности предприятия (КЭАХД).

Особенностями внешнего финансового анализа являются:

-          множественность субъектов (пользователей) анализа;

-          разнообразие целей и интересов субъектов анализа;

-          наличие типовых методик анализа, стандартов учета и отчетности;

-          ориентация  анализа  только  на   публичную  внешнюю   отчетность предприятия;

-          ограниченность задач;

-          максимальная  открытость  результатов  анализа  для   пользователей информации о деятельности предприятия.

Особенностями управленческого анализа являются:

-          ориентация результатов анализа на свое руководство;

-          использование всех источников информации для анализа;

-          отсутствие регламентации анализа со стороны;

-          комплексность    анализа,    изучение    всех     сторон    деятельности предприятия;

-          интеграция учета, анализа, планирования и принятия решений;

-          максимальная закрытость результатов анализа в целях сохранения коммерческой тайны.

Источником     внешнего     финансового     анализа     является     годовая и квартальная   отчетность   (баланс,   отчет   о   прибылях   и   убытках,   отчет о движении капитала, приложение к бух. балансу). Внутрихозяйственный анализ использует в качестве источника информации, кроме данных отчетности, данные о технической подготовке производства, нормативную и плановую информацию

В условиях рынка и нестабильности, когда высок риск банкротства фирм, значение экономического анализа трудно переоценить, так как качественно проведенный анализ позволяет иметь объективную информацию собственникам и лицам, заинтересованным в деятельности данной фирмы.

Объективность оценки финансового состояния предприятия обеспечивается аудиторской проверкой и качеством проведенного анализа.

В процессе проведения экономического анализа можно столкнуться с некоторыми проблемами, вызванными особенностями российской экономики и сложившейся практики анализа, в частности:

-          отсутствие глубины анализа, то есть сведение результатов, тенденций, улучшения или ухудшения, отсутствие рекомендаций в силу низкой квалификации специалистов, проводящих анализ;

-          отсутствие объективной информации для проведения анализа (искажение данных);

-          расчет и поверхностное использование избыточного количества финансовых коэффициентов;

-          невозможность проведения сравнительного анализа деятельности российских предприятий из-за отсутствия адекватной нормативной базы и средне-отраслевых показателей;

-          инфляция и необходимость расчета сопоставимых цен.

Внутрихозяйственный финансовый анализ по данным бухгалт. учета и отчетности

Внешний финансовый анализ по данным публичной финансовой отчетности

Анализ обоснования и мониторинг бизнес-планов

Анализ абсолютных показателей прибыли

Анализ в системе маркетинга

Анализ относительных показателей прибыли

Анализ технико- организационного уровня и других условий производства

Анализ использования производственных ресурсов

Анализ объема продаж продукции

Анализ взаимосвязи себестоимости объема продаж продукции и прибыли

Анализ рыночной устойчивости ликвидности и платежеспособности

Анализ использования собственного капитала

Анализ использования заемных средств

Анализ эффективности авансирования капитала

Анализ и рейтинговая оценка эмитентов

Рис. 2. Структура комплексного анализа хозяйственной деятельности.

Для решения названных проблем необходимо: обеспечить единую нормативную базу коэффициентов, характеризующих финансовое состояние предприятий; совершенствование правил бухгалтерского учета и методов оценки рыночной стоимости акций компаний.